多家中小券商因资管业务违规领证监会罚单

　　8月31日，证监会披露了对万和证券、中邮证券和宏信证券的相关处罚。其中，宏信证券因存在违规新增表外代持等问题被采取暂停资产管理产品备案6个月的行政监管措施。同时，上述3家券商的多名员工被认定为不适当人选。

　　“监管在出台资管新规以及配套政策的基础上，前期主要是从政策层面对大资管行业进行规范和引导，目前则开始对各种不规范行为进行重点监管。”华南地区一家中小券商的负责人称，监管此次可谓重拳出击，并追责到人，这在以往是比较罕见的。

　　为何中小券商资管业务问题频出？这位负责人分析表示，中小券商一般为了发展业务，在风控管理等方面比较粗放，且同时存在各种监管套利和钻空子的行为。类似人员岗位混同，投资决策、风险控制和交收结算等关键岗位兼任，混合操作；对异常交易缺乏管控；信息监测系统建设不完善，资管系统风险阈值调整不审慎；对投资标的的真实性核查不足，尽职调查缺失等违规现象时有发生。

　　“我们也在需要整改范围之列，所以现在一刻也不能松懈。”这位负责人表示，公司正将主要精力放在内部合规体系的建设上，一方面是对交易、投资、信评、营销等环节严格分离，设置好隔离墙。另一方面，是控制好非标规模，遵守监管底线，在合规范围内展业。

　　业内人士表示，近年来，行业监管从严已是大势所趋。从大的方向上讲，这也是金融供给侧改革的一部分，对资管行业的从严监管是对资管新规的落实和执行，有利于规范和促进资管行业的良性发展。